Bonded Finance: Protocolo DeFi para desbloquear a liquidez de ativos digitais long tail

O que é Bonded Finance

Amigos, imaginem que vocês têm algumas coleções muito especiais, que podem ser valiosas, mas nem todo mundo as reconhece, então é difícil usá-las como garantia em um banco ou encontrar alguém disposto a negociar. No mundo blockchain, muitos ativos digitais além do Bitcoin e Ethereum (chamados de “altcoins”) enfrentam esse problema — eles podem ter potencial, mas falta liquidez de mercado, ou seja, não são facilmente negociáveis ou usados como garantia.

Bonded Finance (abreviado como BOND) é um projeto blockchain criado para resolver esse problema. Ele funciona como uma plataforma financeira feita especialmente para essas “coleções especiais”. Seu objetivo principal é “desbloquear” esses ativos digitais valiosos, mas pouco líquidos, permitindo que eles participem do universo das finanças descentralizadas (DeFi).

Em resumo, Bonded Finance é uma plataforma de empréstimos baseada em contratos inteligentes. Contrato inteligente (Smart Contract) pode ser entendido como um “acordo digital” que é executado automaticamente na blockchain, sem necessidade de intermediários, assim que as condições são atendidas. Na plataforma, você pode usar altcoins pouco negociadas como garantia para tomar empréstimos em criptomoedas mais populares (como stablecoins), ou emprestar seus ativos digitais para outros e ganhar rendimentos.

O público-alvo são pessoas que possuem diversos ativos digitais, especialmente altcoins “não convencionais”. Com Bonded Finance, esses ativos deixam de ser “dinheiro parado” e passam a gerar mais valor.

Visão e Proposta de Valor do Projeto

A visão da Bonded Finance é impulsionar o desenvolvimento das finanças abertas (Open Finance), oferecendo ferramentas financeiras inovadoras que criam oportunidades de rendimento sustentável para ativos digitais. Eles acreditam que há cerca de US$ 50 bilhões em valor “adormecido” entre altcoins, que não está sendo aproveitado. Bonded Finance quer, por meio de seu modelo algorítmico, reunir esses ativos dispersos e subutilizados, reduzir riscos e liberar seu potencial.

O nome “Bonded” é interessante, pois vem do conceito físico de átomos que se tornam estáveis ao formar “ligações” compartilhando ou transferindo elétrons. Bonded Finance busca, por meio dessa “ligação”, integrar ativos instáveis e pouco líquidos, criando um ecossistema mais estável e produtivo.

Diferente de outros projetos DeFi, que geralmente aceitam apenas criptomoedas principais como garantia, Bonded Finance se destaca por oferecer empréstimos para uma gama mais ampla de ativos digitais. Utiliza um sofisticado mecanismo de avaliação de risco para lidar com ativos mais voláteis e menos líquidos, criando um ambiente de empréstimos mais inclusivo.

Características Técnicas

A tecnologia central da Bonded Finance é seu pool de empréstimos baseado em contratos inteligentes (Smart Contract). Imagine esses pools como “cofres digitais” gerenciados automaticamente por programas de computador, que fazem a correspondência entre quem quer emprestar e quem quer tomar emprestado, além de gerenciar as garantias.

A plataforma utiliza um modelo algorítmico (Algorithmic Model) para avaliar a volatilidade e liquidez de diferentes altcoins, definindo taxas de garantia e juros adequadas. É como um “calculador de risco” inteligente, que ajusta automaticamente as condições dos empréstimos conforme as características dos ativos, reduzindo riscos. O design é altamente automatizado, minimizando intervenção humana e aumentando a eficiência das operações financeiras.

Como protocolo DeFi rodando na blockchain Ethereum, o token BOND da Bonded Finance é um token ERC-20 (ERC-20 Token). ERC-20 é um padrão técnico para emissão de tokens fungíveis no Ethereum, o que significa que o BOND é compatível com o ecossistema Ethereum. Assim, depende do mecanismo de consenso da própria blockchain Ethereum para garantir a segurança das transações e a estabilidade da rede.

Tokenomics

O token da plataforma Bonded Finance é o BOND. Ele é um token ERC-20, rodando na blockchain Ethereum.

Informações Básicas do Token

• Símbolo do token: BOND
• Blockchain de emissão: Ethereum (ERC-20)
• Oferta total: 1.000.000.000 BOND (1 bilhão de unidades)
• Oferta inicial em circulação: 325.000.000 BOND após venda pública
• Oferta atual em circulação: Cerca de 384 milhões BOND (atenção: esse número é dinâmico, consulte dados em tempo real)

Utilidade do Token

O token BOND desempenha múltiplos papéis essenciais no ecossistema Bonded Finance:

• Governança: Detentores de BOND podem participar de decisões importantes do protocolo, como escolha de ativos suportados, ajuste de parâmetros e definição de diretrizes futuras. É como ter direito a voto em uma empresa, decidindo coletivamente o rumo do projeto.
• Recompensas de staking: Detentores podem fazer staking de BOND para ganhar recompensas, ajudando a manter a segurança e estabilidade da rede. Staking significa travar seus tokens na rede para apoiar seu funcionamento e receber recompensas por isso.
• Oportunidades de rendimento: Detentores podem obter ganhos por meio de taxas de rede, eventos de liquidação e pagamentos de empréstimos.
• Mecanismo de incentivo: O BOND também é usado para incentivar atividades na rede e ajudar a garantir a segurança das garantias.
• Redução de custos de empréstimo: No framework de empréstimos, o BOND pode ajudar a reduzir os custos de juros para tomadores.

Distribuição e Desbloqueio do Token (dados históricos)

Segundo dados históricos, a distribuição inicial do BOND foi:

• Rodada privada I: 20%
• Mineração de liquidez/recompensas de staking: 20%
• Tesouraria: 20%
• Venda pública: 13%
• Consultores: 10%
• Equipe: 10%
• Rodada semente: 5%
• Rodada privada II: 2%

O plano de desbloqueio (vesting) na época era: rodada semente e privada I com 50% bloqueados por 30 dias; rodada privada II e pública sem bloqueio.

Equipe, Governança e Financiamento

Equipe

A equipe da Bonded Finance é formada por profissionais experientes em finanças e blockchain. Os principais membros incluem:

• Paul Mak (CEO): 17 anos de experiência em investimento e gestão nos mercados do Sudeste Asiático/Pacífico.
• Lorena Valencia: Executiva que oferece insights e eficiência operacional para empresas cripto.
• Peter Aiken: Sócio sênior com mais de 20 anos de experiência em investimentos, focado em conectar finanças tradicionais e cripto.

A equipe combina expertise em finanças tradicionais com pensamento inovador em blockchain, visando construir ferramentas algorítmicas inteligentes e produtos DeFi.

Mecanismo de Governança

Bonded Finance adota um modelo de governança descentralizada. Isso significa que detentores de BOND têm voz na evolução e desenvolvimento do protocolo, podendo votar em decisões-chave como ajuste de parâmetros, escolha de novos ativos digitais e planejamento do futuro do projeto. O objetivo é garantir que o desenvolvimento da plataforma esteja alinhado com a visão e necessidades da comunidade.

Financiamento

Bonded Finance captou recursos por meio de rodadas semente, privadas e públicas. O valor exato e detalhes da tesouraria exigem consulta a relatórios financeiros mais aprofundados, mas 20% da distribuição de tokens foi reservada para a tesouraria, apoiando o desenvolvimento contínuo do projeto.

Roadmap

Bonded Finance passou por marcos e mudanças importantes em seu desenvolvimento:

Principais Eventos e Marcos Históricos

• 15-22 de novembro de 2020: Realização da venda pública.
• 25 de novembro de 2020: Conclusão do evento de geração de tokens (TGE).
• 8 de dezembro de 2020: Listagem do token BOND na BitMax.io (atualmente AscendEX).
• Até o final de janeiro de 2021: Lançamento planejado do primeiro produto Ionic Lending.
• Final do primeiro trimestre de 2021: Lançamento planejado do Bonded Index, índice de limite de crédito e sintético bETH.
• 2021: Lançamento do produto Bonded Accelerated Crypto Loan (ACL), permitindo que detentores de altcoins de baixo valor de mercado obtenham juros e rendimentos.
• Atualização importante: Bonded Finance foi renomeado para Fringe Finance. Essa mudança é muito relevante, pois indica que o desenvolvimento e roadmap futuros serão sob o nome Fringe Finance.

Planejamento Futuro

Como Bonded Finance foi renomeado para Fringe Finance, os planos e marcos futuros serão publicados e executados pela equipe Fringe Finance. Para acompanhar o progresso e direção do projeto, consulte os canais oficiais do Fringe Finance.

Alertas de Risco Comuns

Investir em qualquer projeto blockchain envolve riscos, e Bonded Finance não é exceção. Antes de participar, conheça os principais tipos de risco:

Riscos Técnicos e de Segurança

• Risco de contrato inteligente: Embora contratos inteligentes sejam automatizados, não são perfeitos. Falhas ou bugs no código podem causar perdas financeiras.
• Risco de automação da plataforma: A automação aumenta a eficiência, mas se o sistema falhar, pode ser difícil intervir manualmente rapidamente.

Riscos Econômicos

• Risco de volatilidade de mercado: O mercado cripto é altamente volátil. Altcoins usadas como garantia podem cair drasticamente, levando à liquidação ou desvalorização da garantia.
• Risco de liquidez: Embora Bonded Finance busque resolver a liquidez das altcoins, se o mercado geral secar ou o volume de negociação de um ativo for muito baixo, pode ser difícil convertê-lo em dinheiro.
• Risco de liquidação: Plataformas de empréstimo usam relação empréstimo-valor (LTV). Se o valor da garantia cair e o LTV ultrapassar o limite, a garantia pode ser liquidada para pagar o empréstimo.
• Risco de volatilidade do preço do token BOND: O preço do BOND depende de oferta e demanda, progresso do projeto, sentimento do mercado cripto, entre outros fatores, podendo cair.

Riscos de Conformidade e Operacionais

• Risco regulatório: A regulação global de cripto e DeFi está em constante evolução, e mudanças futuras podem impactar a operação do projeto.
• Risco de mudança de nome e direção do projeto: O projeto foi renomeado para Fringe Finance, o que pode trazer mudanças na estratégia, equipe e produtos. É importante acompanhar as novidades da nova marca.

Lembre-se: as informações acima não constituem recomendação de investimento. Antes de tomar qualquer decisão, faça sua própria pesquisa (DYOR - Do Your Own Research) e consulte um profissional financeiro.

Checklist de Verificação

Para entender melhor Bonded Finance (agora Fringe Finance), consulte:

• Whitepaper/Whitepaper resumido: https://bonded.finance/litepaper-Bonded-sep-29.pdf (atenção: é um documento da época Bonded Finance, procure o mais recente do Fringe Finance)
• Site oficial: O site original https://bonded.finance parece estar inativo ou à venda. Procure o site oficial do Fringe Finance para informações atualizadas.
• Endereço do contrato no explorador de blocos: O contrato do token BOND na Ethereum é
  0x5dc04db1e8e2927703d260f59d020d2b784db1e8
  (verifique a atividade e transações em Etherscan ou outro explorador).
• Atividade no GitHub: Repositório do projeto: https://github.com/Bondedfinance (verifique frequência de atualizações, contribuições da comunidade, etc.).
• Redes sociais: Siga os canais oficiais do Fringe Finance (Twitter, Medium, etc.) para anúncios e novidades da comunidade.

Resumo do Projeto

Bonded Finance, como projeto DeFi, teve uma visão clara e inovadora: resolver o problema de liquidez de muitos altcoins, permitindo que esses ativos “parados” gerem valor no ecossistema DeFi por meio de empréstimos e outros mecanismos. Utiliza pools de empréstimos baseados em contratos inteligentes e modelos algorítmicos de avaliação de risco, oferecendo uma plataforma para usar diversos ativos digitais como garantia.

O token BOND é o núcleo do ecossistema, dando aos detentores direito de governança, oportunidades de staking e rendimento. A equipe é formada por profissionais experientes em finanças e blockchain, buscando unir rigor financeiro tradicional com inovação blockchain.

Porém, é importante notar que o projeto Bonded Finance foi renomeado para Fringe Finance. Essa mudança pode trazer ajustes estratégicos, de produto ou marca. Para quem se interessa pelo projeto, recomenda-se focar nas informações mais recentes do Fringe Finance, incluindo whitepaper, roadmap, atualizações da equipe e atividades da comunidade. O mercado cripto oferece oportunidades, mas é altamente arriscado — faça sempre sua própria diligência.

Para mais detalhes, pesquise por conta própria. Este texto não é recomendação de investimento.